多重利好的东南亚市场成为国内电动两轮企业争相入驻的新版图

多重利好的东南亚市场成为国内电动两轮企业进军的新领地。

正文│松果财经

作者 | 宋静

油改电趋势下，随着钠电池车型的推出，电动两轮车市场进一步活跃。 据艾瑞咨询不完全统计和测算，2022年国内两轮电动车销量约为5010万辆，较去年增长15.2%，预计2023年销量将达到5400万辆。销量持续增长足以说明目前国内电动两轮车市场“非常火爆”。 与此同时，新国标的实施也引诱电动两轮车行业重新洗牌，国内竞争热潮愈演愈烈。

相比之下，世界各国纷纷出台文件限制碳排放，倡导低碳生活。 国际上对电动两轮车的需求不可低估。 以欧美为例，2009年至2019年欧洲电动自行车销量从50万辆增长至300万辆，2019年市场规模达到65.34亿美元，预计将达到118.36亿美元2025年。

还有一点是，由于国内两轮电动市场多年的“内卷化”，电动两轮车的电池性能和动力性能不断加强。 近年来，国内钠电池技术逐渐成为锂电池的有力竞争对手。 与常用的铅酸电池相比，其可持续性和环保性具有明显优势。 环境污染压力。

不仅是市场拓展的隐性机遇和现有问题的解决，自行车较高的净利润空间正在吸引新的竞争对手。 这主要是因为东南亚两轮车的价格和利润相对高于国内水平。

据新浪网消息，以雅迪为例，越南终端价格约为6000元，成本在2000至3000元之间，经销商毛利约为25%至30%。 从横向比较来看，其ASP几乎是国产车型的两倍，因此每辆自行车的净利润也很可能是国产车型的两倍。

那么，中国电动两轮车制造商作为电动两轮车的发源地，拥有完整的产品矩阵、丰富的渠道管理经验和成熟的产业链支撑。 海外市场能否成为国内厂商新的增长点，答案或许已经越来越清晰。

出海信号明显

东南亚成“新目标”？

近年来，我国两轮电动车出口市场规模不断扩大。 据中国海关数据，2021年中国电动两轮车出口量为2290万辆，同比增长27.7%。 2022年1月至7月，我国两轮电动车出口额达206.3亿元，同比增长超9%。 由此来看，“两轮电动车出口热潮”仍在持续，电动两轮车厂商出海已是大势所趋。

尽管欧美两轮车市场不断扩大，但亚洲市场仍是主力。 其中，东南亚地区的摩托车销量最好。 2022年，印尼、越南、泰国、菲律宾、马来西亚、新加坡6国摩托车销量将达到1227万辆电动摩托开始崛起，同比增长10.6%。 2022年之前，与欧美相比，东南亚国家的摩托车销量也将具有明显的领先优势。

图片来源天风证券（601162）研究院本田财报

无论是需求拉动的销售增长，还是现有市场容量的扩大，每一个环节都蕴含着机遇。 去年11月的COP26峰会上，东南亚国家均表示将在2040年或更早之前逐步淘汰化石燃料动力汽车。 根据国际可再生​​能源机构的报告，到2025年，东南亚道路上约20%的车辆将是电动汽车，其中两轮和三轮汽车5900万辆，四轮汽车890万辆。

加之“碳中和”的背景，东南亚市场的电动化率有望持续提升。 中泰证券研报显示，相比印度1800万辆燃油摩托车市场，电动摩托车渗透率仅为1%，未来增长空间巨大。

此前，东盟十国以及中国、日本、韩国、澳大利亚、新西兰等15国正式签署《区域全面经济伙伴关系协定》（RCEP），旨在建立东盟统一自由贸易区市场。 结合东南亚市场摩托车年销量近4000万辆、“油换电”加速的背景，RCEP签署降低两轮车向东南亚主要国家出口关税，也有利于电动摩托车生产企业的出口。

不仅如此，印尼宣布自2023年3月起每辆电动摩托车将获得约3165元人民币的补贴，泰国自2022年8月起批准了29.23亿泰铢（约5.85亿元人民币）的预算，用于补贴电动摩托车和电动汽车。 2022年3月，税务局公布补贴标准和条件，电动摩托车补贴约为3600元。 多国补贴政策的出台，也进一步加速了两轮车的电动化进程。

亚洲是全球两轮车销量最大的地区，东南亚国家印尼、越南、泰国长期占据销量榜前列。 考虑到该地区以山地崎岖为主，加上人均收入相对较低，摩托车已成为东南亚主要的出行方式，出行的经济性就显得尤为重要。

考虑到经济性，电动摩托车的优势再次凸显。 在购买成本方面，据新浪网消息，以雅迪为例，一辆汽油摩托车的初始购买成本比雅迪电动车高出约300万越南盾。 燃料成本也存在巨大差异。 汽油摩托车每年花费约500万越南盾，而电动两轮车每年仅需27.5万越南盾。 因此，选择电动摩托车作为代步工具，每年将为越南家庭节省一大笔钱。

多个利好的东南亚市场也因此成为国内电动两轮企业进军的新领地。 “新蛋糕”的吸引力是一方面，所以就看谁能吃到第一口。

“走出去东南亚”力度加大

谁能先突破？

说起突破东南亚市场电动摩托开始崛起，其实很早以前，中国摩托车企业就已经进军东南亚地区，试图以低价占领东南亚市场。 但由于技术实力和产品稳定性与日本摩托车产品存在差距，因此“羽翼归来”。

这一次，随着电动摩托车的入局，国内市场“十年磨一剑”的车企肯定今非昔比。 性能是两轮电动车的重点。 随着电池和电机技术的改进，两轮电动车的电池寿命和低温环境下的性能得到显着增强。

在关键技术上，各大车企或许已经站在同一起跑线上，但如果考虑到东南亚市场更看重的经济性，各大品牌的优劣立马可见一斑。

横向比较各品牌目前在售产品的核心数据，价格最低的是艾玛A500，其次是雅迪GN 3 E9 PRO，但如果加上续航和最高速度这两个关键指标，雅迪GN 3 E9 PRO PRO和艾玛A500的续航均为200KM。 相互比较，最高速度比艾玛略高，最终价格也比艾玛高出一尺。 整体来说，在经济方面，艾玛和雅迪是不相上下的。

资料来源：zigwheels、lazada、各公司官网、京东、全球电动汽车网、国海证券（000750）研究院

除了产品本身的性价比和续航之外，结合当地消费者的使用习惯也很重要。 在产品设计上，东南亚雨水较多，消费者更倾向于大轮径、长轴距的车型。

对此，率先在越南建厂的雅迪有针对性地推出了专门针对越南市场设计的长续航、大轮径、长轴距的产品，这些产品在性能上并不逊色于本土电动汽车产品性能和成本价格。 两轮车领导者 VinFast。 据motorcycledata数据显示，2022年雅迪在越南的销量将同比增长36.6%。我们相信，随着Voltguard、Fierider、Keeness等新车型的推出，雅迪将进一步完善其在越南的产品矩阵。东南亚地区的销量进一步拉动，优质产品不断上扬。

前一阶段，看似雅迪已经先声夺人，提前探知市场需求，有针对性地调整产品功能，但事实上，竞争对手也不甘落后。

在G20峰会上，艾玛以一款瞄准印尼市场的时尚酷车震撼亮相。 它不仅配备了双锂电池并联BCU，而且最高时速可达85km/h。 对于以山地崎岖为主的东南亚来说，强大的动力可以让攀爬、跨栏变得不那么费劲，应对各种地形也更加轻松。 从出口表现来看，成效也很明显。 2022年，爱玛汽车出口东南亚地区同比增长154%； 其中，在APCE举办地泰国，艾玛出口量同比增长174%。

面对传统对手艾玛和雅迪，后来者小牛和九号或许在规模和产品定价上不占优势，但他们对两轮电动车的智能化有着自己独特的见解。 虽然在目前的东南亚市场，智能一词尚未被纳入重点参考项目，但随着基本需求逐步得到满足，产品性能的竞争势必会加剧，东南亚市场也将“滚滚而来”。 ” 进入智力。

目前，小牛电动已开始构建“人-车-路-云”协同智能系统架构和出行服务生态建设。 无感解锁、远程控制、OTA升级、云智能等功能已经“在路上”。 。 九号推出“九号智选服务包”，为车主带来微信小程序控制、钥匙共享、车辆位置定位等功能。 不难想象，这些个性化功能的应用显然给生活带来了更多的便利。 相信未来，这些创意功能也将在东南亚市场产生奇妙的化学反应。

最终，进入东南亚市场，谁能先突破，或许很难下定论。 高性价比、强劲性能或许是眼下东南亚市场的主旋律，但智能化升级、便捷性提升也可能成为九号和小牛后来居上的“武器”。 具体战况还要等待时间来公布。

结语

“出海”再次回到了话题的中心。 市场扩张和“碳中和”等多重因素共同加速了东南亚市场的电气化进程。 国内企业有的已经“投入战斗”，有的意图明显，有的还在精心谋划。 箭在弦上，越来越多的竞争对手逼近东南亚市场。 能否诞生新的增长点取决于车企自身。